פתיחת חשבון מסחר בבורסה – איפה כדאי?

כל אדם שמעוניין להתחיל להשקיע בבורסה, חייב לפתוח לשם כך חשבון מסחר. איפה כדאי לפתוח תיק השקעות? האם כדאי לפתוח חשבון באחד הבנקים? או שאולי באחד מבתי השקעות? כל הפרטים, בכתבה שלפניכם.

 

השקעות דרך בנקים ודרך בתי השקעות

מאז ומעולם, הבנקים היו הכתובת עבור אנשים המעוניינים לבצע השקעות בבורסה. גם כיום, על אף שניתן להשקיע בבתי השקעות שונים, ממשיכים רבים לנהל את השקעותיהם בבורסה באמצעות הבנקים. הבנקים מעניקים הרי סדר ויציבות, מדובר בגוף אחראי, אמין ומוכר, ואחרי הכל – למה להסתכן בעניינים שקשורים לכסף? לאמיתו של דבר, הודות לרפורמת בכר המבורכת, בתי ההשקעות כבר אינם גופים לא מפוקחים. נכון לשנת 2019, שווים בתי ההשקעות השונים מאות מיליוני שקלים ולעיתים אף יותר (לדוגמה – גורמים שונים מעריכים כי בית השקעות אקסלנס שווה מיליארד שקלים, ובית השקעות של פסגות שווה אף 3 מיליארד שקלים), כאשר קיים פיקוח הדוק על פעילויותיהם השונות, כולל כמובן פיקוח על פעולות שונות במסחר בבורסה.

 

מי מציג תנאים יותר טובים – הבנקים או בתי ההשקעות?

הפיקוח על בתי ההשקעות השונים יוצר אפקט ישיר של סדר, יציבות ואחריות מצד בתי ההשקעות, ולפעמים בתי ההשקעות מתנהלים בצורה יוצר אחראית ומסודרת ביחס לבנקים עצמם. אם נשווה בין מערכות המחשוב של הבנקים לבין אלו של בתי ההשקעות, נגלה כי בתי ההשקעות משתמשים בטכנולוגיה מתקדמת ובחדרי מחשוב חדישים בהרבה בהשוואה לבנקים. גם בכל מה שקשור לעמלות, בתי ההשקעות מציגים ללקוחותיהם תנאים העולים על התנאים אשר מקבלים לקוחות הבנקים. ובכל זאת – חלק נכבד מהאוכלוסייה עדיין מעדיף להישאר עם יעקב, הפקיד המסור מהבנק, שמשך שנים סייע להם בכל מה שקשור למחר בבורסה. האם יודעים הלקוחות של יעקב, כי בצד השני של הכביש ישנו אייל, סוכן של בית השקעות, אשר נותן שירות מקצועי טוב ואיכותי, ברמה של השירות שנותן יעקב מהבנק ולפעמים אף יותר? האם הם יודעים גם כי אם הם יעברו לשירות של אייל מבית ההשקעות, הם עשויים לחסוך אלפי שקלים מידי שנה בשל עמלות שגובים הבנקים השונים? ואם מדובר בלקוחות בסכומים גבוהים, הם עשויים לחסוך עשרות אלפי שקלים מידי שנה.

וזה לא הכל – להשקעות דרך בתי השקעות פרטיים (ברוקרים), יש יתרונות רבים נוספים, כגון:

  • זמינות משך כל שעות היממה (ליתר דיוק – זמינות בשעות המסחר בבורסה האמריקאית והישראלית, שלמעשה מכסות את כל שעות היממה למעט חגים וימים בהם הבורסות סגורות)
  • עלויות נמוכות בהרבה ביחס לעלויות הבנקים (דמי ניהול ושאר עמלות שקשורות לניהול חשבון)
  • מערכות מחשוב מתקדמות, המספקות פלטפורמות נוחות למסחר
  • אפשרויות רבות למסחר מקוון, גם בעת מסחר בבורסה האמריקאית (בניגוד לבנקים, שם אין אפשרות כזו)

כאן המקום להדגיש, כי מי שמעוניין להשקיע על סמך ייעוץ השקעות בלבד, ולא באופן עצמאי, מוטב לו לפנות ליועץ השקעות של הבנק ולפתוח חשבון מסחר בבורסה דרכו. עוד נזכיר כי משיכת הכספים מתיק של הבנק נעשית באופן מיידי, ואילו כספים שנמצאים בבתי השקעות יעברו לחשבון תוך יומיים שלושה.

לעומת זאת, לאנשים שמעוניינים לפתוח תיקי השקעות ולפעול באופן אקטיבי ועצמאי, אנו ממליצים בהחלט לפתוח תיק באחד מתוך חמשת בתי ההשקעות הבאים: אקסלנס, אי.בי.אי, מיטב דש, טרייד וואן ופסגות טרייד. כאן המקום לציין גם את בנק ירושלים שמתפקד כמו בית השקעות מבחינת התנאים, מאחר שהוא נרכש על ידי מיטב דש לפני כשנה וחצי (2018).

השוואת תנאי בנקים ובתי השקעות / איפה כדאי לפתוח תיק השקעות?

על מנת להתחיל להשקיע בבורסה, תצטרכו לפתוח תיק השקעות. השאלה הגדולה היא – איפה כדאי לפתוח תיק השקעות, ובדיוק לשם כך ערכנו השוואה בין הנתונים השונים שמציגים בתי ההשקעות והבנקים השונים. מי מכם שקרא את הפסקאות הקודמות, וודאי יודע כי אנו ממליצים על פתיחת תיק בבית השקעות ולא בבנקים, בעיקר מאחר שניתן לחסוך כספים רבים בהשקעה דרך בית השקעות. אם אתם לא מאמינים לנו – הסתכלו לבד בנתונים, והחליטו. נציין כי הנתונים מעודכנים נכון לסוף שנת 2019 (דצמבר 2019).

 

פסגות טרייד

כללי

  • דמי ניהול – 20 שקלים (ניתן לקזז עם עמלות מעל 40 שקלים).
  • מינימום לפתיחת תיק – 20 אלף שקלים.

מסחר בבורסה הישראלית:

  • מינימום לפתיחת תיק – אין הגבלה לסכום מינימלי לפתיחת תיק.
  • עמלות על מניות, תעודות סל, וקרנות מחקות – 0.09 אחוזים.
  • עמלה על מק"מ – 0.05 אחוזים.
  • עמלות בגין קרנות לא מחקות – אין עמלה.
  • עמלות בגין מכירה וקנייה של אגרות חוב (אג"ח) – 0.08 אחוזים.
  • עלות על העברת ניירות ערך – על העברת מניות ישראליות אין עמלה.
  • עמלה בגין העברת כספים מהבנק – 10 שקלים.

בורסה אמריקאית:

  • עמלות בגין מסחר במניות זרות – 1 סנט פר מניה בתוספת עמלת המרה למטבע הזר.
  • עלות על העברת ניירות ערך – בגין העברת מניות זרות עמלה של 10 דולרים.

 

אקסלנס

כללי

  • דמי ניהול – 10 שקלים (19 שקלים ללא קיזוז עמלות) למסחר בבורסה אחת. (מסחר בשתי בורסות – 20 שקלים או 38 שקלים ללא קיזוז).
  • העברת ניירות ערך – 99 שקלים לכל העברת תיק.
  • מינימום לפתיחת תיק – 20 אלף שקלים.

מסחר בבורסה הישראלית

  • עמלות על מניות  – 0.09 אחוזים (מינימום מחיר מניה  – 3 שקלים).
  • עמלות בגין קרנות נאמנות – אין עמלה.
  • עמלות בגין אופציות (קנייה או מכירה) – 2.5 שקלים.
  • עמלות בגין מכירה וקנייה של אגרות חוב (אג"ח) ומק"מ – 0.09 אחוזים.
  • עלות על העברת ניירות ערך – על העברת מניות ישראליות עמלה על סך 22 שקלים. חמש ההעברות המקומיות הראשונות בשנה קלנדרית הינם ללא עלות.
  • בורסה אמריקאית:
  • עמלות בגין מסחר במניות זרות – 1 סנט פר מניה (מחיר מניה מינימלי – 8 דולרים). אפשרות נוספת 9 דולרים עמלה מושלמת (עמלת פיקס).
  • עלות על העברת ניירות ערך – בגין העברת מניות זרות עמלה של 15 דולרים.

 

מיטב דש

כללי

  • דמי ניהול – 19.6 שקלים.
  • מערכות ניתוח מתקדמות ומתעדכנות. אפשרות לסחר בעזרת אפליקציה.
  • מינימום לפתיחת תיק – 20 אלף שקלים.

מסחר בבורסה הישראלית

  • עמלות על מניות  – 0.09 אחוזים (מינימום מחיר מניה – 4.65 שקלים).
  • עמלות בגין קרנות נאמנות – 0.09 אחוזים.
  • עמלות בגין אופציות (קנייה או מכירה) – 0.09 אחוזים (מינימום מחיר מניה – 4.65 שקלים).
  • עמלות בגין מכירה וקנייה של אגרות חוב (אג"ח)  – 0.08 אחוזים (4.65 לביצוע פעולה).
  • עמלות בגין מק"מ – 0.06 אחוזים (4.65 שקלים לביצוע פעולה)
  • חמש ההעברות המקומיות הראשונות בשנה קלנדרית הינם ללא עלות.
  • העברה כספים  – ללא עלות.
  • בורסה אמריקאית:
  • עמלות בגין מסחר במניות זרות – 1 סנט פר מניה (מחיר מניה מינימלי – 8 דולרים). אפשרות נוספת – מסחר במערכת מתקדמת, 1 סנט למניה או מחיר פיקס של 13 דולר (מינימום מחיר מניה – 7.5 דולרים).
  • עלות על העברת ניירות ערך – בגין העברת מניות זרות עמלה של 15 דולרים, יורו או לירות שטרלינג בהתאמה.

 

טרייד וואן (Trade One)

כללי

  • דמי ניהול – 18 שקלים.
  • מינימום לפתיחת תיק – 20 אלף שקלים.
  • עמלת מינימום לפעולה – 5 שקלים.

מסחר בבורסה הישראלית

    • עמלות על מניות, קרנות נאמנות ותעודות סל  – 0.1 אחוזים.
    • עמלות בגין מכירה וקנייה של אגרות חוב (אג"ח)  – 0.09 אחוזים.
    • עמלות בגין מק"מ – 0.08 אחוזים.
    • בורסה אמריקאית:

 

  • עמלות בגין מסחר במניות זרות – 1 סנט פר מניה (מחיר מניה מינימלי – 9 דולרים).

 

אי.בי.אי (IBI – מגדל)

כללי

  • דמי ניהול – 15 שקלים (אפשר לבצע קיזוז עמלות).
  • מינימום לפתיחת תיק – 2000 שקלים.
  • אפשרות למערכת מסחר מתקדמת.
  • העברת כספים – חינם (עד 5 העברות בשנה).

מסחר בבורסה הישראלית

    • עמלות על מניות – 0.09 אחוזים.
    • עמלות בגין מכירה וקנייה של אגרות חוב (אג"ח)  – 0.08 אחוזים.
    • עמלות על קרנות נאמנות  – 0.08 אחוזים.
    • עמלות בגין מק"מ – 0.06 אחוזים.
    • בורסה אמריקאית:

 

  • עמלות בגין מסחר במניות זרות – 1 סנט פר מניה (מחיר מניה מינימלי – 10 דולרים).
  • עמלה בגין קנייה ומכירה – 0.09 אחוזים.
  • עמלה בגין אופציות – 4 דולרים פר אופציה (מינימום מחיר עסקה  – 12 דולרים)
  • עמלה בגין המרה – 0.7 אחוזים מעל השער היציג. (0.5 אחוזים כאשר ההמרה היא על סכום העולה על 15 אלף שקלים).

 

עמלות בבנקים

העמלות בבנקים גבוהות הרבה יותר מהעמלות אותם דורשים בתי ההשקעות. יוצא מן הכלל הוא בנק ירושלים, אך הוא בפועל מתפקד כמו בית השקעות מאחר שמיטב דש רכשו בשנת 2018 את בנק ירושלים. בהתאם לנתונים שמציגה הבורסה לניירות ערך, לקוחות המבצעים השקעות דרך הבנקים משלמים בממוצע 0.24 על סחר בבורסה לניירות ערך הישראלית. סכום זה גבוה פי שלושה מהסכום אותו משלמים לקוחות בתי ההשקעות. לצורך ההמחשה, נניח כי אדם משקיע בתיק השקעות בהיקף של כ200 אלף שקלים מידי שנה. בעוד שבבנקים השונים העמלה עשויה להגיע לכ- 1300 שקלים בשנה, בתי השקעות יגבו מלקוחותיהם כ- 200 שקלים, כמעט פי שמונה.

 

לסיכום, כדאי לפתוח תיק ב..

נראה שהתנאים שמציגים בתי ההשקעות השונים די דומים. המלצתנו היא לעזוב את ההשקעה המסורתית באמצעות בנקים, כפי שנהגו ונוהגים לעשות ההורים שלנו, ולבחור לפתוח תיק השקעות באחד מחמשת בתי ההשקעות שהצגנו לפניכם, או בבנק ירושלים, שמציג תנאים דומים.

עוד כתבות מומלצות בנושא השקעות

לקבלת שיחת ייעוץ ממומחה

השאירו פרטים ומומחה יחזור אליכם בהקדם

הרשמו לניוזלטר שלנו

שתפו את המאמר בקליק

שיתוף ב facebook
שיתוף ב google
שיתוף ב twitter
שיתוף ב whatsapp
שיתוף ב telegram
שיתוף ב linkedin

מה דעתכם ?